L’Arab Tunisian Bank (ATB) s’apprête à réaliser une augmentation de capital qui portera son capital social à 150 millions de dinars lors de son Assemblée Générale Extraordinaire prévue le 28 novembre 2025 à l’hôtel « The Nine ». La banque a décidé de renforcer sa structure financière par le biais d’un mécanisme élaboré : une émission de Certificats d’Investissement entièrement réservée à son actionnaire principal, le groupe jordanien Arab Bank Plc.
Actuellement, le capital social de l’ATB est de 128 millions de dinars, constitué de 100 millions d’actions ordinaires et de 28 millions de certificats d’investissement. L’actionnariat est dominé par Arab Bank PLC, qui détient 64,24 % du capital (64.237.531 actions), suivi du Groupe Zerzeri avec 5,23 % (5.230.363 actions). Les autres actionnaires, détenant moins de 5 %, représentent 30,53 % du capital (30.532.106 actions).
Bien que le montant nominal de l’augmentation de capital soit fixé à 22 millions de dinars, portant le capital social de 128 à 150 millions de dinars, l’apport réel en trésorerie sera nettement supérieur. En effet, le prix d’émission de ces nouveaux titres a été établi à 3,500 dinars l’unité. Ce montant se décompose en un dinar de valeur nominale et, surtout, une prime d’émission de 2,500 dinars par titre.
Cette structure de prix indique que l’opération permettra à l’ATB de lever un total de 77 millions de dinars. Sur cette somme, 22 millions viendront augmenter le capital social, tandis que 55 millions de dinars seront comptabilisés en fonds propres additionnels (prime d’émission), renforçant ainsi considérablement les ratios de solvabilité de la banque.
Au-delà de l’augmentation de capital, l’assemblée générale extraordinaire sera convoquée pour se prononcer sur les modifications des statuts de la banque afin d’intégrer cette nouvelle catégorie de titres. Les actionnaires examineront également les rapports du conseil d’administration et des commissaires aux comptes, ainsi que les aspects fiscaux liés à cette opération. La question de la renonciation éventuelle au droit préférentiel de souscription et les pouvoirs à conférer pour l’accomplissement des formalités légales seront également à l’ordre du jour.
Ce montage préserve intégralement les intérêts des actionnaires minoritaires. En leur attribuant gratuitement les Certificats de Droit de Vote (CDV) issus de l’émission, l’ATB évite la dilution automatique de leur pouvoir décisionnel. Ainsi, l’équilibre de la gouvernance reste figé, le groupe Arab Bank Plc prend en charge seul l’effort financier (77 MDT) sans accroître sa domination sur les votes, garantissant aux autres actionnaires le maintien exact de leur poids dans les décisions futures.
